基金销售如何算净值(基金净值多少算海联金汇高)

基金出售怎么算净值？答：基金出售组织收取申购费、换回费，不得从出资者支付的申购费中收取手续费、保管费、出售服务费等费用。基金办理人、基金保管人出售组织收取申购费、换回费，不得从出资者支付的申购费中收取手续费、保管费、出售服务费等费用。

在申购一只基金时，咱们往往听到一句话：“金额申购，比例换回。”这句话的意思是，在申购基金时，咱们只能确认申购的金额，比如说10万元，但咱们并不知道能取得多少比例，由于申购时所对应的净值还没有算出来；在换回时，咱们所持有的比例是确认的，但换回时的净值也没有算出来，因而在换回时，咱们并不知道可以换回多少金额。申购和换回的操作引发了基金产品中最重要的两个概念：比例与净值。

不论是股票基金、债券基金仍是混合基金，在发行征集时，其初始单位净值都是1.0元（单个的或许有破例）。假定基金A开端征集了2亿元，则这只基金的初始比例正好为2亿份。在征集期完毕后，基金开端运作并建仓。跟着持仓财物的涨跌，基金的净财物每日也会动摇，对应的基金单位净值也会动摇，但比例不会改动。

假定基金A的价格随后上涨了20%，单位净值从1.0元上涨到1.2元。在第二天上午，你申购了10万元的基金A，打折后的申购费率为0.15%，那么你可以取得多少比例呢？

你在当天上午购买时，并不知道可以取得多少比例，由于当日的净值要到闭市后才干出成果。假定当晚的单位净值从昨日的1.2元上涨到1.25元，那么接下来你需求采纳以下过程。

第一步，核算你的净申购金额，即扣除申购费之后的净额：

许多小伙伴或许很古怪：为什么核算不是依照“申购金额”直接乘以申购费率？由于申购费率是依照净申购比例收取的，因而：

申购费=净申购金额×申购费率=99 850.22×0.15%

出资者所需求支付的总金额核算如下：

总金额=净申购金额+申购费=99 850.22×（1+0.15%）≈100000（元）

因而，当咱们支付10万元申购基金A时，其实10万元是包括费用在内的总打包金额。

第二步，核算净申购金额可以取得多少比例：

这个申购比例便是你一向所持有的比例，持有期间坚持不变，你的收益首要来源于单位净值的增加。

在若干天之后的一个上午，你换回了悉数的比例。在换回时，你并不知道能换回多少金额，由于当日的净值要到闭市后才干算出来。假定当日的净值成果为1.34元，则你可以取得的换回总金额核算如下：

换回总金额=换回比例×换回当日基金的单位净值=79880.176×1.34≈107 039.44（元）

这是不是你可以拿到的实践金额了呢？不必定！由于这个金额还未扣除换回费用。当然，现在许多基金的换回费用都和持有时刻挂钩，持有时刻越长，换回费用越低。假定你换回时对应的换回费率是0.5%。则：

净换回金额=换回总金额-换回费=107 039.44×（1-0.5%）≈106 504.24（元）

终究，你赚了6 504.24元。

许多基金在发行时就分红A、B、C等类别，以区别不同的出资门槛和费率结构。这些不同类型的基金所对应的资金，都是聚集在一同一致进行出资办理的。可是对申购而言，申购哪类基金，其取得比例的核算都是依照各自的比例类型独自进行的，由于不同类型之间的费率是不一样的。基金换回也是如此。

基金申购或换回的比例核算

南边基金旗下的南边优选生长混合归于偏股型混合基金，分为A、C两类。到2020年年底，南边优选生长混合A（代码：202023）有6.68亿份，规划32.72亿元，单位净值为4.897元；南边优选生长混合C（代码：005206）有1.37亿份，规划6.48亿元，单位净值为4.744元。由此可见，A、C两类的比例是独自办理的，净值也不同。南边优选生长混合总的净财物为39.2亿元，A、C两类所征集到的资金，都被汇总到一同进行一致的出资办理。

前文“金额申购，比例换回”的说法，对除了货币基金的公募基金都适用。货币基金的申赎规矩比较特别，其单位净值永远是1.0元（场内货币基金略有不同），每日的收益部分主动转为比例（盈余再出资）。所以在你购买了一只货币基金后，其比例每天都在增加，但净值不变。

单位净值越低，基金越廉价吗？

许多个人出资者对基金的单位净值有一种误解——单位净值越低的基金越廉价，所以许多人都去抢购新发行的基金，由于新发行基金的单位净值是1.0元。这种现象在牛市中尤为常见。

其实，基金廉价与否、是否值得出资，与其单位净值的凹凸没有关系！

基金的单位净值，反映的是这只基金曩昔的前史成绩增加。单位净值高的基金，阐明曩昔堆集了许多的盈余，体现为净值上涨，仅此而已。而单位净值低的基金，要么是新发行的基金，要么在曩昔亏本较多，要么把堆集的盈余经过分红都分给出资者了。

一只基金廉价与否，与你在购入这只基金时的持仓本钱有关。所以，当股市处于泡沫顶端时，你购入任何一只基金，不论其单位净值怎么，你的持仓本钱都十分高，你很或许做了“接盘侠”。

咱们举个实践的比如。

2015年5月，A股逐步走向泡沫高峰，基金公司发行的爆款基金层出不穷。富国基金的富国变革动力混合（代码：001349）于2015年5月20日发行，征集资金132亿元，成为爆款基金，初始单位净值为1.0元。但随后A股泡沫幻灭，股市暴降，该基金的单位净值从1.0元跌落到0.616元，跌落近40%。2018-2019年的时分，该基金单位净值跌落到了0.4元左右，与初始单位净值比较跌落了60%，如下图所示

富国变革动力混合的复权单位净值走势（2015-2020年）

作为比照，景顺长城基金的一只老基金——景顺长城内需增加混合（代码：260104）成立于2004年，至今已有16年多的前史，基金司理刘彦春。这只基金依托长时间堆集的盈余，单位净值高达13.835元（2020年年底数据）。在许多人眼里，这只基金归于“贵”的基金。可是如前所述，基金贵不贵，与单位净值没有关系，单位净值高并不阻碍该基金近几年成绩体现继续优异。假如咱们使用后复权（考虑分红），该基金的复权单位净值从2004年6月25日初始的1.0元，增加到2020年年底的26.376 1元，16年间增加了25.4倍，如下图所示

景顺长城内需增加混合的复权单位净值走势（2004年6月-2020年12月）

当然，这并不阐明景顺长城内需增加混合的体现必定比富国变革动力混合优异。举这个比如，便是为了阐明，基金便不廉价、赚不挣钱，跟单位净值毫无关系。